2023刚抓到的三个间谍是谁AIPC难改联想2023刚抓到的三个间谍是谁的宿命_ZAKER新闻
AIPC难改联想2023刚抓到的三个间谍是谁的宿命_ZAKER新闻
△吴艳妮(前)拥抱林雨薇
本文系基于公开资料撰写,仅作为信息交流之用,不构成任何投资建议。在《AI 手机,AIPC,是伪命题吗?》一文中,我们谈到在大模型时代,AI 终端有了新的用武之地:云侧大模型解决了深度智能的问题,端侧大模型解决了及时智能的问题。随着功能的日趋强大,我们将有希望看到,AI 终端成为用户的智能助手和私人秘书,自动提供个性化的功能和建议。随着苹果 9 月发布会的召开,关注度最高被讨论最多的是 AI 手机,在《小米 OV 和荣耀,新战事将从九月燃起》中也表达了我们内部的观点。今天,我们的研究对焦 AI 终端的第二大载体—— AIPC。01AIPC 是 AI 终端中第二大场景不仅仅是我们关注,整个智能终端行业都太需要一个 " 噱头 " 来给自己冲量,对借助 AI 的东风大卖电脑充满了期待。对于产业发展方向,我们对 AIPC 的趋势是非常看好的,全球 PC 的销量将重回增长达到 3 亿台,主要基于以下两点原因:从需求侧,我们判断 AI 能够帮助 PC 更好的理解用户需求,提升办公效率,满足个性化需求。从供给端,2024 年开始,AIPC 将迎来产品的爆发。AMD、英特尔、高通将密集推出新的 AIPC 用 CPU,微软全新的 Windows12 也将集成大量的 AI 模型及应用程序,品牌厂如惠普、戴尔、联想等都将密切配合。根据外资机构 Counterpoint 预测,2028 年全球 AIPC 的渗透率超过 70%。而在这场堪称革命的大潮中,中国厂商对于创新的诉求,甚至全球遥遥领先。根据 IDC 的统计,到 2025 年也就是明年,国内 AIPC 的渗透率将可能达到令人惊讶的 75%,比全球甚至早上三年。图:中国 AIPC 渗透预测资料来源:IDC,国泰君安02联想迫不及待喝上 AIPC 这口热汤2023 年,联想从智能这个理念中全面掉头,转向 AI 概念。在告别品牌并购之后,不仅是联想,整个行业都已经多年找不到让电脑销量重回增长的秘方。2018 年,联想选择押宝 " 智能化 " 方向,率先提出 " 智能 PC" 概念并推出全球首款智能 PC,在 2021 年还举办过智能电脑创新论坛。一方面,联想电脑的销量完全跟随行业波动,份额难以再有明显的突破。另外一方面,随着 2023 年 AI 异军突起,也彻底宣告联想智能化完全猜错了方向。不过联想转向极快,对于 AI 的热点展现出了行业内最大的热情。在 2023 年 10 月,联想举办的 Tech World 大会上,联想宣布率先拥抱全面 AI,提出 "AI for All" 的愿景。2024 年,追求唯快不破的联想,开始了机海战术。不得不说,联想的执行力是相当出色的,没有让 "AI for All" 停留在口号层面:在 2024 年 1 月的国际消费电子展(CES)上,联想集团直接明牌了机海战术,一口气推出 10 余款 AI PC,绝大部分基于英特尔酷睿的 Ulra 系列 CPU,目标是覆盖不同的人群和应用场景,包括有 Yoga 系列的 6 款产品、Thinkbook 的 3 款产品、1 款 Thinkpad 等。比如赋能创作过程的 Yoga 系列,搭载最新的英特尔酷睿 Ultra 处理器和联想 AI 芯片,专为追求高标准的创作者设计,并配备 Copilot 按键与 YogaCreator Zone 生成式 AI 软件,用户仅需点击 Copilot 按键即可一键访问 AI 助手。显然,联想是对 AIPC 寄予厚望的,在最新的业绩电话会上,公司表示:展望下半年,公司将基于性能升级的 Intel、AMD 等厂商的新款端侧 AI 芯片推出不同档位产品,预计年底前国内市场 AIPC 渗透率将达到 10%。为了喝下这口热汤,联想拿起了快消品策略,将 AIPC 打造成 SKU 矩阵。03心急吃不了热豆腐虽然看好 AIPC,也对每一个奋斗在科技一线的企业抱有崇高的敬意,但是对于联想的这种策略,我们在短周期内的期待是较为谨慎的。1. 打磨产品永远是的第一要务,先扎根再散叶对于想划时代的科技创新类产品,我们的观点鲜明且基于常识,那就是先得做出来一款杀手级的产品,用好产品定义好这个市场,如果获得成功,第二步再去考虑产品多元化。比如,苹果通过 iPhone4 定义好了什么是优秀的智能手机,才有后面的平板、耳机、可穿戴和生态。特斯拉,通过 Model3 定义好了什么是优秀的电动车,才有现在的 model q、人形机器人等的构想。反面的典型我们也分析过,那就是索尼,从划时代产品的定义者,在一言堂流毒中转变为多元化公司,最终痛失科技龙头的宝座。(详见《一千亿美元的教训:索尼如何度过漫长的冬季?》)。AIPC,看似很新潮,甚至大家对其的定义都没能达成统一。但作为改变人类使用习惯的产品,那必定要遵循一个朴素的准则:产品力必须要能打。而联想,思考的重点从来都只是卡住身位。何以见得?在一个产品还不成熟的时候,就推出超过 10 款 SKU,除了让消费者眼花缭乱之外,更多的是体现公司底层的不自信,害怕错过任何一个机会,好像只要推出不同梯队的产品,跟每一个产业链上游合作,就能把握住所有方向。除此之外,通过 AIPC 的产品定义,我们不难知道这个产品的核心是靠模型和芯片驱动的,芯片可以外购,那端侧的模型总得用自己的吧。在联想迫不及待在 2024 年 1 月就发布 10 款 AIPC 之后,过了足足有三个月,在 4 月的联想创新科技大会上,公司才发布端侧大模型 " 联想小天 "。典型的先上车、后补票的操作。作为正面案例,我们看看 wintel 联盟之一的微软,为了防止 AI 时代公司失去在 PC 上的话语权,是如何思考 AIPC 的。微软第一目标是使这个产品更好用,在发布 AIPC 之前,我们看到微软就做了至少 4 个方面的事情:1)增强 Windows 系统,在今年年底推出的 12 中内嵌大量的 AI 模型和应用程序,从系统层面进行逻辑重构,防止生态系统被破坏;2)在原生应用方面,以 Copilot 作为抓手,让用户从最初的产品就能直观感受到 AI 带来的效率提升;3)作为端侧 AI 算力基座的 NPU,目前性能仍有落后,微软紧盯高通、英特尔和 AMD,以确保 AI 应用的流畅。今年 9 月,微软和高通宣布,助力 OEM 推出 700-900 美元价格段的 Windows11 AI+ PC 产品,就是对落后者英特尔的敲打;4)持续提升云端大模型的能力,在北美互联网企业中,微软在 AI 领域的资本开支是最激进的达到 500 亿美元,一方面支持旗下 OpenAI 的 GPT 通用大模型迭代,另一方面训练属于自己的大模型。不管 AIPC 最终爆品会长什么样,可以看到微软,从底层生态、上层应用、芯片和模型上,做了全方位的布局,而非面多了加水,水多了加面的补丁战术。2. 量大不一定管饱,高价与产品力之间的鸿沟最心急的联想,虽然抢先发布 AIPC,拿下了第一,但市场反馈的评价并不让人满意。比如,对于 YOGA 14s Air 骁龙元启,有网友有如下评论:联想的 AIPC" 斩获 " 这些评论丝毫不意外,确实会给人一种用 AI 之名行涨价之实的消费体验。在年初推出的 10 余款 AIPC 中,单价从 1000-2000 美元不等,根据业内人士估算,通过引入 AI 技术,联想电脑的均价最高可以提升 3 成以上。在投资者交流会上,公司也并不避讳的提到:2024 年开始,随着需求的增长和 AI 性能的提升,产品价格稳步上涨,进而提高消费级 PC 平均单价。机海战术,在发展的早期,看似是为了不错过风口,实则是一种战略执行上的取巧。再借用 AI 的风口,把发力点落在价格而不是产品力,就属于方向上的跑偏。虽然同为 OEM 的华硕、惠普和戴尔等公司,都在 AIPC 大潮中同样表现的非常焦虑,但一开篇就祭出机海战术的,还是显得异常扎眼。04当前思路,难改盈利薄弱的宿命1. 仍待打破的宿命论如果从宿命论出发,我们不难理解联想在 AIPC 的第一枪为何这样开。90 年代,联想发生过著名的 " 柳倪之争 ",被视为市场派与技术派的决斗。当时倪光南坚持 " 技工贸 " 路线,即以将研发作为立身之本,用技术成果来推动生产和贸易。最后在 1995 年以倪光南被扫地出门为结局,推崇 " 贸工技 " 的市场派获得了全面的胜利,强调先通过贸易实现原始积累,然后再谈技术开发的事情。被柳传志点名接班的杨元庆,也是由于其 " 销售奇才 " 的功劳而上位。整整 30 年过后,联想还是挣扎在贸工技的困顿之中,以贸养技迟迟未能实现。公司营收近 5 年,围绕在 4000 亿元左右上下波动,大部分第二成长曲线的尝试都难言成功,净利润也只能是跟随行业周期往复。在 AIPC 这么大的主题之下,联想至少从目前为止的所有动作来看,都是从 " 如何做好生意 " 的贸工技的传统思路出发,而非 " 如何做好产品 " 的技工贸思路起步。2. 现在正是转型的时候个人电脑是一个万亿以上的大市场,联想占据全球市场份额的 20% 以上,但联想每年高达 4000 亿的收入,仅仅只能实现百亿左右的利润。公司毛利率长期维持在 16% 左右,仅仅和专注于做代工的立讯精密是类似水平。净利润率更是在低个位数徘徊。如果说传统的电脑分工,格局已定,联想在错过 90 年代的做芯片的历史机遇之后,现在明确了不做芯片和系统也无可厚非。但 AIPC,这种明确的改变行业游戏规则的拐点大机会,如果还是老思维、走老路,结局基本是注定的,别人吃肉你喝汤,不至于错过但难有大作为。但如果走窄门向难而行,作为 PC 领域国内的独苗,联想还有很多向上突破的机会。我们希望看到的是后者。转载开白 | 商务合作 | 内容交流添加微信请备注姓名公司与来意koa12jJid0DL9adK+CJ1DK2K393LKASDad
编辑:罗元发
TOP1热点:刘国梁家属招待用4530元茶叶
近日,多名外卖骑手来到上海市公安局宝山分局刘行派出所报案,称他们都与同一个行人发生了碰撞。原来,就在骑手们来所报案的前一个小时,宝山交警支队接到110报警称,一名骑手与一名行人发生了交通事故。骑手将事情经过发到了聊天群内,没想到很快另一名骑手表示,曾在同样的路段遭遇过一样的剧情,并附上了一段当时的视频。经过比对,大家发现视频中的男子竟与现场这位行人吴某是同一人。。
成都大运会组委会副秘书长刘锦表示:“大运会火炬来到四川大学,正式开启在成都市的传递,这是青春的相约,是大运精神的接续,也是成都展开双臂欢迎全球青年的重要信号。”
TOP2热点:《哪吒2》看哭外国观众
——拉夫罗夫日前表示,到目前为止,俄罗斯认为没有任何理由支持延长黑海农产品外运协议,俄罗斯绕过了西方国家设置的障碍,粮食和化肥出口仍在继续。他表示,如果黑海农产品外运协议终止,俄方将自费向贫困国家供应同等或更多批次的粮食。
当地时间6月28日,法国内政部长达尔马宁在社交媒体上表示,谴责巴黎郊区楠泰尔市发生的暴力活动。他同时呼吁民众冷静,等待司法调查的真相。
TOP3热点:全球对冲基金涌入中国股市暴躁少女csgo人
最后,亲子家庭还在工作人员的带领下体验了樱桃番茄、黄瓜等带皮果蔬的农残检测,大家都纷纷表示收获满满。
TOP4热点:詹姆斯亲口解释退出全明星原因Excel中文文字乱码生成
东方网记者刘辉7月2日报道:今天,属于上海青少年的体育盛宴——第五届MAGIC3上海市青少年三对三超级篮球赛,在徐家汇体育公园万体汇拉开帷幕。
TOP5热点:周深工作室再致歉全班男生的公共坐便器
同学们深入田间地头、乡村政府,围绕金融支持乡村振兴中的难点和堵点进行深入调研,为乡村振兴和强国建设贡献金融力量。同时,为进一步发挥基层党建工作的示范引领作用,将党组织建立在重大项目上,学校成立了“金融报国”专项暑期社会实践临时党支部,由参与调研的全体党员师生组成。
TOP6热点:网友称6万买下饺子账号被骗HD2中国成熟iPhone69
至于现在店面的位置,陈伟又说到了运气,“当时我和太太逛街的时候看到这个门面转让,觉得位置还可以,就选在这里了。更巧的是,到签合同的时候才知道,原来这个门面是我小学同学的。所以,我开竞彩店真的可以说是机缘巧合,被命运推着走的。”
TOP7热点:韩国暂停DeepSeek下载 外交部回应数学课代表说不能再扣了
与此同时,涂炯认为,应该看到“全职儿女”现象背后反映出的社会问题:第一,老龄化社会下老年的照护。“对于70、80后‘上有四老’的独生子女来说,对老人的照护究竟是让壮年子女回归家庭,还是交给专业的机构?这可能是我们社会在未来几十年都会面临的突出问题,希望有更健全的社区照护,才能解放青壮年,让他们去实现职业梦想。”
TOP8热点:不仅有国补还有省补1819岁macbook中国
“擅长家常菜,六菜一汤88元,额外付费可代买食材及打扫厨房卫生……”在某社交平台上,广西南宁市“95后”自由职业者小陈发布了提供上门代厨服务的信息。她说,自己不是厨师但喜欢做饭,兼职做上门代厨后,每月可接10多单业务。
6月29日上午10时,华商报大风新闻记者致电深圳市交通局,工作人员得知询问“北极鲶鱼”事件调查进展后,表示会有专人回复。
TOP9热点:明星集体cos敖闰 杨雪幻视江玉燕斗罗大陆之神界青神楼小说免费阁
与此同时,涂炯认为,应该看到“全职儿女”现象背后反映出的社会问题:第一,老龄化社会下老年的照护。“对于70、80后‘上有四老’的独生子女来说,对老人的照护究竟是让壮年子女回归家庭,还是交给专业的机构?这可能是我们社会在未来几十年都会面临的突出问题,希望有更健全的社区照护,才能解放青壮年,让他们去实现职业梦想。”
当地时间6月30日,针对6月27日法国警察射杀一名青少年事件,联合国人权办公室表示担忧。
TOP10热点:重庆一地黑臭水排入长江 当地回应校霸被学霸压实验室试管
俞觉敏是排球高级教练,曾带领浙江队获得全国冠军。2001年出任中国男排教练,2010年担任中国女排主教练。在马边彝族自治县第一初级中学,俞觉敏为学生们示范双手垫球,讲解其中的要领和技巧,讲述中国女排的故事,传递中国女排精神。