我把肛门塞一鲸落，万物生，又我把肛门塞到了华为表演的时间了
一鲸落，万物生，又我把肛门塞到了华为表演的时间了
《民法典》已经构建了较为完备的监护制度，对于无民事行为能力或者限制民事行为能力的成年人，除配偶、父母和子女外，第三顺位的监护人是“其他近亲属”。如何确定合适监护人，法官自由裁量的天平这个夹杂着难断的“家务事”，衡平成了一个更具挑战的任务。
近期的A股，有种“一鲸落，万物生”的既视感。比如昨天，上证指数是下跌的，盘中跌破了2800点的近期新低，银行、石油、煤炭、电力等红利板块全面崩塌，延续了上周的趋势。其中，银行股指数下跌了1.52%，工行下跌3个点，农行下跌4.48%……其余红利股龙头也是溃不成军，中石油-3.33%，中石化-4.30%，中国广核-6.46%，中国核电-5.27%……然而，红利股之外，芯片、汽车、电子、医药等科技板块却全线普涨。有一种敲锣打鼓，喜迎红利股崩塌的热闹劲。其中的领涨主线，当然是华为产业链了。每年从8月下旬开始到年底，基本上都是看华为表演的showtime，整个股市都围绕着它来演绎。去年就很明显了：8月下旬，华为mate60手机发布，新麒麟芯片刷屏朋友圈；9月份，华为问界M7汽车一炮打响，智驾技术再一次刷屏朋友圈；10月份，华为智界上市，华为第二界能否打响，产能瓶颈奇瑞甩锅，网友天天讨论；11月份，华为汽车事业部拆分，长安高调入股，股价一个月涨了50%！12月份，美国英伟达AI芯片禁售，华为昇腾芯片销量暴涨，全市场都在挖掘华为芯片供应链。可以说，只要沾上华为，任何股票都能高潮一遍。今年虽然刚刚进入9月，但熟悉的味道，熟悉的配方已经来了。首先是8月29日，华为发布2024年上半年经营业绩，华为实现销售收入4175亿元，同比增长34.3%，净利润551.1亿元，同比增长18.17%。如此低迷的市场环境下，如此庞大的营收体量下，营收增速竟然高达30%以上。属实厉害。拆分业务线来看，智能手机强势归来，夺得中国智能手机市场出货量第一。这是最大的增量来源。2024年上半年，华为智能手机出货量达到2220万台，得益于Pura70系列的发布，600美元以上的市场份额升至28.3%。在折叠屏手机市场，华为市场份额达到55.9%，出货量同比增长115.1%，是折叠屏领域增速最高的厂商。高端旗舰手机+折叠屏手机的放量，是最值得关注的信息。其它业务表现也不俗，汽车、平板、智能穿戴、AI芯片等业务，都有出色表现。别看净利润仅仅同比增长了18%，实际上，去年华为的利润中是包含了出售荣耀手机业务而获得的一次性收益。按照业内人士的预计，荣耀的估值大约在1100-1200亿左右，分三年付清，每年大约300-400亿左右。这笔钱，几乎占到了华为去年870亿元净利润的一半。扣掉这笔收入的话，去年上半年，华为其实也就只是保本之上的一点微利。因此，今年的551亿元净利润，含金量是非常足的。这里面，“芯片+手机+汽车”三大板块贡献了主要的业绩增量，也将成为市场反复炒作的焦点。财报发布后，市场关注度开始逐步被调动起来。接着宣布第一场发布会，9月9日，华为海思全联接大会召开。这个发布会主推的是星闪技术。星闪技术首次亮相是去年，经过一年的摸索，今年的主要任务是加强生态建设，大规模商业推广。坊间传闻，华为海思很有可能增强独立性，效仿华为车BU，将股权开放给更多的合作伙伴，赋能全国芯片行业。星闪NearLink，是一种短距无线连接技术，具有高速、低延迟、广覆盖等特点，有望成为物联网时代的关键接口。推广星闪技术，本质就是卖芯片，作为一种无线连接芯片，自然需要搭建一个上下游协同的庞大生态链。于是我们看到，近期一些有消息传出参与了星闪联盟的A股公司，被炒疯了。我们看下相关产业链：上游，芯片设计端，华为海思之外，还有一些支持星闪技术的芯片厂商。比如创耀科技、泰凌微等，据说都已有相关产品在设计、流片。但由于离量产时间还远，且本身业绩不好，受益不确定性大，并非市场关注的重点。中游，模组制造和方案集成。模组厂商方面，比如利尔达，已有相关星闪模组产品发布。利尔达是首家提供车端星闪模组，有完整的星闪产品路线和星闪模组制造能力的企业，也是目前华为的核心合作伙伴。不过，利尔达的业绩很差，上半年亏了4000多万，毛利率长期只有10%多一点。而且产品主要涉及汽车氛围灯等边缘零部件，想象力不大。下游，终端代理，这是目前受益确定性最强的环节。包括深圳华强、四川长虹、力源信息等。深圳华强的业绩其实也不好，但近期依然受到市场的重点炒作，主要原因他是华为海思最大的代理商，合作相当深入。深圳华强代理的海思产品包括数字电视机顶盒芯片、智能电视芯片、显示驱动芯片、PLC传输芯片，以及AI芯片等等。从目前的技术发展来看，星闪技术涉及手机、可穿戴、头显、家电、汽车、工业仪器设备等各种产品，应用前景极其广阔。未来预计还不断会有新的企业加入，推动整个生态体系的完善。现在的炒作，可能仅仅只是开始，之所以从下游开始炒，是因为下游的受益确定性最强。但受益程度，却可能是较弱的。因为下游板块的利润率偏低，深圳华强的毛利率只有8%。随着产业链的大规模商业化，未来更大的机会应该在中上游，但这需要跟踪业绩表现。现阶段由于中上游业绩的不确定性较强，没有业绩背书，资金很难买单。不过没关系，星闪技术或许只是今年华为的“开胃前菜”。全连接大会过后，第二天，华为非凡品牌盛典及鸿蒙智行新品发布会将召开。这个发布会上，华为将发布重磅手机新品。9月10日，也是一年一度的苹果新手机发布会召开日，选这个时间点，打擂台的火药味就很足了。苹果今年的新手机是iPhone 16，预计超广角摄像头将从之前的f/2.4光圈升级到f/2.2，首次支持微距摄影，再加上此前盛传的AI软件功能整合，算是“大改”的一年。销量方面，从目前来看，苹果自己是比较乐观的，给下游的订单增量较大。据业界消息，随着iPhone16系列新品进入量产冲刺阶段，富士康的时薪已经涨至最高28元/小时，立讯精密昆山园区也上调了200元入职奖励。整条供应链都已经开始热起来。而华为方面，对垒的将是一款革命性的产品——三折叠屏手机。据余承东此前透露的信息，这款三折叠屏手机，历经5年研发，耗费心血极大，是华为期待突破高端、颠覆市场的一次重拳出击。目前华为的横屏折叠手机mate X5零售价在1.1-1.5万元之间，跟三星的定价相近，这款三折产品预计将成为业界定价最高的产品。三折叠屏手机发布后，10月至年底，预计还将有纯血鸿蒙发布会，下一代麒麟芯片和mate70手机发布会，新一代昇腾910C AI芯片等等……真的是“好戏连场”，市场关注度无疑也将一波接一波的聚焦过来。下一篇，君临将重点写写折叠屏手机产业链。koa12jJid0DL9adK+CJ1DK2K393LKASDad
编辑:刘长胜
TOP1热点：【自制动画】《卡提希娅》你无愧于圣女之名
�。
由此，西班牙队成功捧起了队史第一座世界冠军奖杯，也就此成为女足世界杯历史上继美国、德国、挪威、日本之后，第5支夺得冠军的队伍。
TOP2热点：每个人12岁都可以根据姓名觉醒武魂，小伙改名龙傲天，觉醒顶级龙系武魂
此外，该医药代表还提到，目前，很多医药公司已把乳腺药物的研发视为新赛道。一方面，乳腺癌患者人数较多，另一方面，这是一个生存率相对较高的癌症，整个治疗过程中可以提供多阶段治疗方案，意味着药企可以卖出更多药物。
走在校园里，柯马凯饶有兴致地向我们讲述童年生活在此的种种细节：“你看那塔楼下面原来是个大礼堂。”“那片，原来都是筒子楼。”“这边是公厕，那边是澡堂。”
TOP3热点：黑科技“魔方还原器！在手机里输入魔方颜色，几秒就能恢复魔方人文艺术课拍377八文芒节
事实上，这都是骗子的话术剧本，你根本没有办法提取出自己的本金和佣金。广大市民如收到这样的快递，千万不要扫上面的二维码。
TOP4热点：每个人12岁都可以根据姓名觉醒武魂，小伙改名龙傲天，觉醒顶级龙系武魂八重神子流白色乳液
王甲先打开了话匣子：“法官，我弟弟王乙这个人好吃懒做，最喜欢打牌搓麻将，肯定做不好监护人，小王的事情还是要靠我操持。”
TOP5热点：【我的幽灵女友官方】#107.5 高 手 苏 茜黑人双人RAPPER剧情介绍
（闵行区政协供图）
TOP6热点：【预告片】《三体2：黑暗森林（中篇）》（个人自制）女的用嘴巴吃鸡会得HPV
因为多地新能源充电桩充电涨价，不少电车车主和即将入手的新人都表现出担心：电车用车成本将赶超燃油车吗？电价会持续涨起来吗？近日，记者多方采访，试图还原新能源充电站涨价真相。
TOP7热点：做一道妈妈最喜欢的菜——青椒西红柿包菜罗志祥5g天天奭多人观后感评论
梅德韦杰夫写道，“如果这需要几年甚至几十年的时间，那就顺其自然吧。我们别无选择：要么我们将摧毁他们的敌对政权，要么西方集体最终将俄罗斯撕成碎片。”
TOP8热点：【时代少年团】《非去不可》EP04：这个温泉不太温生物老师上课亲自给我们展示自己
王甲先打开了话匣子：“法官，我弟弟王乙这个人好吃懒做，最喜欢打牌搓麻将，肯定做不好监护人，小王的事情还是要靠我操持。”
“金砖国家不是封闭的俱乐部，也不是排外的‘小圈子’，而是守望相助的大家庭、合作共赢的好伙伴。”在金砖国家领导人第十四次会晤上，习近平主席指出，“新形势下，金砖国家更要敞开大门谋发展、张开怀抱促合作”。
TOP9热点：这个小孩有点礼貌，但不多500
上海一家星星充电站的客服人员告诉潮新闻记者，充电桩充电使用分时电价，上海的司机们之所以感受到明显的涨价，是因为上海市今年7月至9月实行“尖峰平谷”4个时段电价，在原有“峰平谷”时段的基础上，划分12点至14点为“尖时”，此时段电价最高。“为避免电力负荷紧张，建议司机选择优惠时间段，错峰充电。”
一旦发生尿路感染，建议卧床休息、多饮水，口服或静脉使用适宜的抗菌药物（如青霉素、头孢菌素、喹诺酮类药物等），积极寻找诱发因素并去除，经过积极治疗后绝大部分尿路感染都能治愈。
TOP10热点：【不齐舞团】老辈子整的活还可以吧？性巴克
说到手术，许多人还是会存在种种顾虑，那么肺部小结节能否避免手术，靠吃药究竟能不能治好呢？那还得寻根溯源看看小结节是由什么原因引起的，下面我们来看看最容易导致肺部小结节的两个成因：
推荐阅读
王楠老公曝刘国梁辞职原因，孙颖莎率先力挺，王励勤定下六金目标
79岁克林顿突然出山，说了句罕见的话，微妙时刻，中国收到信号
刘国梁为何下课？饭圈埋祸根，兼三职成主因，世界杯失利成导火索
71岁董明珠谈用人标准：拒绝海归派
